IT国产化概念股正借着上行的A股狂欢、疯涨。

为首的是中科曙光。2014年11月8日，国产服务器厂商中科曙光在上海证交所上市，发行价5.29元。接下来，中科曙光连续封住22个涨停板，至2014年12月8日，中科曙光股价已高达56.42元/股，一个月内累计涨幅超过960%。而截至今年4月2日记者截稿，中科曙光股价已攀升至78.2元，上市5个月，涨幅已达1378%。

中国的信息化是一个巨大的市场，尤其随着移动互联网、云计算、大数据等新技术的兴起，无论政府还是企业，各行各业的信息化都亟待升级换代。根据IDC最新统计，2014年，中国X86服务器全年总销量178万台，销售额达350亿元，分别同比增长20.6%和29.7%，为全球增长最快的市场，相比之下，全球服务器市场增长仅1.6%。赛迪发布的报告称，2014年中国IT市场总规模是1.3万亿元，包括硬件、软件和服务，预计2015年-2017年将保持12.6%的年均复合增长率。

最重要的是，自2013年6月“斯诺登”事件以来，中国政府、央企出于信息安全考虑开始“IT采购国产化”。这又是一个多大的市场？无人能知准确的规模。但有一个可参照的数字——2014年8月，中国信息通信研究院互联网中心主任何宝宏在一次演讲时介绍，我国政府信息化采购的市场规模超过500亿元。据他介绍，政府采购多以硬件为主。

于是，国产IT厂商被理所当然地视为中国“IT采购国产化”的最大受益者，成为资本争相追逐的对象。2013年6月至今，服务器厂商浪潮信息(000977)、系统集成商华胜天成(600410)、星网锐捷(002396)等国产IT企业股价均创造了超过200%的涨幅。此外，紫光股份、启明星辰、中创软件、金蝶国际、东土科技等，但凡跟IT采购沾点边的公司，股价都有不俗的表现。

一众国产IT厂商恍若置身闪闪的金矿。 3月20日，浪潮信息发布2014年报，在其营收及利润分别同比增长高达70% 和134% 的耀眼数字之后，鲜有人注意到，其服务器及部件毛利率仅13.4%，同比减少了2.23%。

中国已是竞争最激烈的IT市场。国产IT企业正处于这种尴尬之中：真实的市场前景与疯狂的资本表现似乎正背道而驰。

　　▌国产化的红线

对于国产IT厂商来说，IT采购国产化的确是一个大福利。

“前几年，我们主要采购IBM的产品。但2014年，所有的采购订单均签给了华为、中兴、浪潮、联想。”一位公安系统的IT人士告诉记者：“八大金刚的东西，都要逐步换下来，宁肯性能差点也要安全。”八大金刚代指思科、IBM、Google、Oracle、高通、Intel、微软、苹果。该人士称：“除了公安系统，国家机要部门现在的采购是默认要实现100%国产化。”

一位参与全国半数以上智慧城市项目的企业高管也告诉记者：“在智慧城市建设中，只要涉及政府的核心管理职能，也是一律要求国产化。虽然没有明文规定不能用国外的。”

转折点是2013年6月，棱镜门事件的爆发引发了中国的信息安全恐慌，因为国内几乎所有政府、银行、海关、工商、公安等部门均大量采用来自IBM、思科等美国IT公司的信息设备。

2013年9月，工信部、银监会推动，由浪潮信息牵头，锐捷网络等国产IT公司响应成立了“国产主机产业联盟”，该联盟自称为支撑国家信息化自主的“国家队”。

在2013年的财报中，浪潮信息曾如是回顾：公司围绕斯诺登事件和去‘IOE’，策划了‘国产主机产业联盟’、‘全国金融行业研讨会’等事件，进一步树立和巩固了浪潮国产化领导品牌形象。”

2014年2月，中央网络安全和信息化领导小组成立，信息安全上升为事关国家安全和国家发展的重大战略问题。紧随其后，采购了大量国外设备的政府部门、央企开始市场转型，“IT采购国产化”成为在当前产业环境下政府部门、企业机构保障信息安全的第一步尝试。此时，浪潮信息、联想、锐捷的股票均达到了历史最高点。

2014年9月3日，银监会、发改委、科技部、工信部联合下发《关于应用安全可控信息技术加强银行业网络安全和信息化建设的指导意见》(即39号文)，明确提出：“在涉及客户敏感数据的信息处理环节，应优先使用安全可靠、风险可控的信息技术和服务;从2015年起，各银行业金融机构对安全可控信息技术的应用以不低于15%的比例逐年增加，直至2019年达到不低于75%的总体占比。”

不过，39号文并未就“安全可靠”、“风险可控”做出详细解读。有关部门目前也没有明文提出IT产品的国别差异。在中央国家机关政府采购中心的采购清单中，IBM、Oracle、HP、DELL仍然在列，“八大金刚”仅思科、苹果不在其中。

但是，以国内三大运营商每年数百亿的网络设备集采为例，思科、Juniper已经不再出现于集采名单。即便是本土企业H3C，也因为被HP控股而受牵连，几乎颗粒无收。此前，H3C蝉联此类集采冠军。

日前，Gartner、IDC相继发布了中国X86服务器市场报告。2014年，浪潮、联想、华为跻身中国X86服务器市场前五，且增速均超过70%。Gartner首席分析师张瑾在接受记者采访时表示，“国内服务器厂商占比从55%提升至63%，比例还会持续提升。而且不止是服务器，预计2019年，所有数据中心的基础架构里，国内厂商的占比会超过2/3，目前这一比例还不足50%。”

(责任编辑：安博涛)